利财网

国庆前这个产品利率大涨,保本保息利率可达5%以上


文/佳佳

国庆七天长假马上开始,这个时候很多人已经做好理财规划,赶在9月27日下午3点之前把钱存放入货币基金中。

但是今年以来货币基金收益率惨不忍睹,自2月份开始就一直在下跌,最新数据显示,上一周74只互联网宝宝产品的平均七日年化收益率仅3.08%,眼看着就要跌破3%了。原来万份收益在1以上,现在则大多在0.8-0.9之间。

其实,在国庆前夕还有一个好的理财机会,那就是国债逆回购。季末加国庆长假叠加因素下,这两天国债逆回购利率明显上涨,前几天还普遍在3%以下,今天部分期限利率已经涨至4%以上,已经远超货币基金收益率。9月27日是国庆长假之前购买国债逆回购的最后一天,预计利率有可能继续走高。

不过有些人对国债逆回购还不太了解,下面佳佳就来说说什么是国债逆回购?怎样购买?

一、什么是国债逆回购?

国债大家比较了解,是国家发行的债券,有国家信用担保,在所有理财产品中安全级别最高,相当于无风险理财。

国债是定期的而且期限比较长,有人购买了国债之后,手里头资金紧张了,想暂时换点现金用,于是就把国债抵押出去,抵押的这个人就是借款人,也是回购方,你购买了国债逆回购,就相当于把钱借给了借款人,获得固定利息,产品到期后,借款人支付本金和利息,再把国债回购回来。

国债逆回购有两大优势:

1、安全性高,虽然是短期贷款,但是抵押品是国债,并且由证监会监管,不存在不归还的情况,安全性等同于国债;

2、收益率高,国债逆回购期限大多比较短,但是在季末等资金面紧张的节点,收益率往往会比较高,曾经达到过57%;

二、购买起点和品种

上交所的国债逆回购购买起点为10万元,深交所的购买起点为1000元,深交所的购买起点较低,不过收益率也要略低一点。

两市国债逆回购均包含1天、2天、3天、4天、7天、14天、28天、91天、182天9个品种,合计18个品种。

三、佣金

需要注意的是,购买国债逆回购是需要佣金费的,不同期限收取的费用不同。一、二、三、四天回购佣金水平为10万元一天一元;七天回购,10万元每笔5元;十四天回购,10万元每笔10元;二十八天回购,10万元每笔20元,二十八天以上回购,10万元每笔30元封顶。佣金如果按目前4%-5%左右的年化率,通常介于收益的9%至10%之间。

购买的期限越长,每天平均下来的佣金费就越少。

比如你购买上交所的2天期国债,10万元2天的手续费是2元,相当于要扣除利息的9%-10%当手续费了。

四、如何购买?

购买国债逆回购需要你有券商账户,任何一个券商都可以,事先在账户中充值。在“国债理财”里面可以看到国债逆回购的18个交易品种,选择其中一个品种,输入你想要出借的金额,我们可以看到资金的占款天数和年化收益率,确认出借就可以了。

国债逆回购的利率是随时变动的,但当你确定购买了之后,你的利率是固定的,以后再涨再跌都与你无关,你的利率就是你购买国债逆回购那一刻的利率。

佳佳说三个注意事项:

1、国债逆回购的交易时间与股票、基金相同,为T+1交易机制

如果你在交易日15:00之前购买,第二个工作日起息,15:00之后购买,相当于下一个工作日确认份额,再延后一个工作日起息。

比如你在9月27日15:00之前购买国债逆回购,当天确认份额,9月28日起息,但如果你在9月27日15:00之后购买,只能等到9月28日确认份额,而28日是国庆节前的最后一个工作日,起息日就只能等到10月8日了。

所以,想买国债逆回购的,一定要在9月27日15:00之前购买

2、国债逆回购到期日碰到非交易日,资金占用时间要顺延

国债逆回购并不是你买几天期的,资金就占用多少天,如果碰到周末和节假日,资金占用时间要顺延,这期间的利息是照付你的。

比如你在9月27日15:00前购买了2天期的国债逆回购,当天确认份额,9月28日起息,借款人资金使用时间为28-29日两天,原本应该29日收盘前就到账,30日可以取出来,但是由于29日不是工作日,所以要等到下一个工作日10月8日收盘前到账,资金到达证券账户中后当天就可以买股票,要取现的话得等到10月9日。

佳佳要提醒投资者的是,千万不要在9月27日购买1天期的国债,虽然钱在9月28日还到你的证券账户中,但是取现的话只能等到10月8日,相当于这10天都没有收益,资金白白站岗了。

3、什么是“可用日期”和“可取日期”?

可用日期,指的是这一天国债逆回购在收盘前到期了,回到你的证券账户中,可以拿来买股票,但是不能取现,下一个工作日才能取现。

比如你在9月26日15:00前购买了3天期逆回购,9月27日开始计息,到期日原本是9月29日,但29日是非工作日,所以真正到期日是10月8日,8日就是可用日期,9日是可取现日期。

五、国债逆回购利率走势

9月26日国债逆回购最高曾达到4.6%以上,收盘时跳水,其中上交所收益率最高的是4天期,年化收益率为4.345%(未扣除佣金),深交所收益率最高的也是4天期,年化收益率为3.950%(未扣除佣金)。

9月27日是国庆节能计息的最后一天购买时间,预计国债逆回购利率会继续上升并达到近期的最高点,可能会出现5%以上的利率。不过今年市场流动性整体充裕,不太可能出现前两年15%、20%这样高的收益率。





本文如有侵犯您的权利,请及时联系我们